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1. Juni 2007
Zahlungsverkehrsabwicklung in Europa (Clearing & Settlement)
Die Abwicklungsstrukturen innerhalb der SEPA werden als Clearing & Settlement Mechanismen (CSM) bezeichnet. Sie unterliegen dem Framework for the Evolution of the Clearing and Settlement of Payments in SEPA – including the Principles for SEPA Scheme Compliance and Re-Statement of the PE-ACH Concept (PE-ACH/CSM-Framework).
Ziel der europäischen Kreditwirtschaft ist es, die vollständige Erreichbarkeit aller europäischen Banken sicherzustellen. Eine Bank soll jede andere Bank innerhalb der SEPA erreichen können und gleichzeitig sicherstellen, dass sie von allen SEPA-Banken erreicht werden kann. Dennoch unterliegt die Wahl der Abwicklungsstruktur dem Wettbewerb. Die Kreditinstitute können zwischen verschiedenen Abwicklungsformen, die alle SEPA-konform sein müssen, wählen.
Die Erreichbarkeit aller Banken in der SEPA soll über so genannte Pan-European Automated Clearing Houses (PE-ACH) sichergestellt werden. Ein PE-ACH ist eine Ausprägung eines CSM, die alle Anforderungen an SEPA-konforme CSM erfüllt und zusätzlich alle SEPA-Banken an den SEPA-Zahlungsverkehr anbindet. An ein PE-ACH werden die folgenden Anforderungen gestellt:
Hauptmerkmale PE-ACH:
- länderneutral in Bezug auf Zugang, Steuerung und Regelungen
- garantierte offene und transparente Zugangskriterien für alle SEPA-Banken
- SEPA-weite Erreichbarkeit aller SEPA-Banken, direkt oder indirekt
- Interoperabilität sowie Clearing und Settlement-Services für SEPA Credit Transfer und SEPA Direct Debit
- klare Aussage zu den Services, keine Eintrittsbarrieren
- offene Steuerungsstrukturen
- faire und transparente Preisbildung, keine Diskriminierung, Staffelung – Gleichbehandlung nationaler und SEPA-weiter Zahlungen
- stabile operative Regelungen in Bezug auf Risikomanagement, Clearing, Settlement, Ausführung und Sicherheit
Automated Clearing Houses (ACH), die (noch) nicht alle Kriterien eines PE-ACH erfüllen, jedoch SEPA-Zahlungen innerhalb eines definierten Marktes abwickeln, werden als SEPA Scheme-Compliant ACH bezeichnet.
Multilaterale CSM wickeln SEPA-Zahlungen innerhalb eines definierten Marktes in einer dezentralisierten Form des multilateralen Clearing und Settlement ab.
Daneben sind vom PE-ACH/CSM-Framework auch bilaterales und Verbundclearing erfasst.
Die genannten Abwicklungsstrukturen agieren innerhalb des SEPA-Marktes in einem Wettbewerbsumfeld, in dem Banken sich frei für einen Abwicklungsweg, der ihre Bedürfnisse am besten abdeckt, entscheiden können.
